 |
Предыдущая тема :: Следующая тема |
Автор |
Сообщение |
*Romanec* Студент
Зарегистрирован: 30.06.2003 Сообщения: 18
|
Добавлено: Ср Июл 09, 2003 11:52 am Заголовок сообщения: |
цитата |
|
лазил я тут давненько на perlmasterbank и вычитал такую вещь (это типа идея их "гарантировано безубыточной" стратегии, в которую я не верю, но идея может быть полезной):
---
Для нашей системы принципиально важно, что для них график изменения цены, в зависимости от курса, - уже не линейный, а экспоненциальный. Это хорошо видно на приведенном примере. Контракт: входная маржа - $500. Курсовой диапазон: от -200 до +200 пунктов (это важное отличие от классического Форекса, где диапазон изменения цены вообще не лимитирован). Максимальная цена реализации контракта - $2500. Максимальный убыток равен, естественно сумме входной маржи.
---
Я никак не могу понять, что за курсовой диапазон от -200 до 200 пунктов... Может я плохо читал теорию по опционам? Вообще этот отрывок имеет что-нибудь общее с реальностью??? Опционами я заинтересовался недавно и не могу понять, правильно ли то, что я тут привел или нет.
Я так понимаю, что покупая опцион я получаю право купить что-то по определенной цене через определенный срок. Например я плачу 500$ и получаю возможность купить акции по цене 10$ за штуку через месяц. А если эти акции за месяц взлетят до 200$, то я получу кучу денег, т.е. максимальной цены реализации контракта теоретически нет... Помогите разобраться...
|
|
Вернуться к началу |
|
*odissey* дипломник
Зарегистрирован: 14.03.2003 Сообщения: 65
|
Добавлено: Пт Июл 18, 2003 4:19 pm Заголовок сообщения: |
цитата |
|
Опцион это право на покупку (Call) или право на продажу (put) чего-либо в установленный срок (срок исполнения) по фиксированной цене (страйк), соответственно покупая опцион, вы платите премию (рыночную цену) чтоб получить право на покупку или продажу. Если вам повезет , то ваша прибыль на момент исполнения опциона будет равна разнице между страйком и рыночной ценой основного инструмнта за вычетом уплаченной премии. В случае неудачи ваши убытки ограниченны уже оплаченной премией.
Цена опциона изменяется нелинейно от цены основного инструмента и срока до исполнения опциона. При маленьких спредах можно получать постоянный небольшой доход при значительных движениях рынка, используя портфель из опционов и основного инструмента. |
|
Вернуться к началу |
|
*Romanec* Студент
Зарегистрирован: 30.06.2003 Сообщения: 18
|
Добавлено: Вт Июл 22, 2003 2:48 pm Заголовок сообщения: |
цитата |
|
Что такое опцион я знаю - я не пойму, что это за курсовой диапазон такой??? Ведь цена основного инструмента может изменяться теоретически в любых пределах. Соответственно и "максимальная цена реализации" контракта - тоже лажа какая-то. Если цена основного инструмента ускачет от цены страйк на 500 пунктов, то этот опцион бедет стоить ого-го и никаких максимумов получается нет. |
|
Вернуться к началу |
|
*odissey* дипломник
Зарегистрирован: 14.03.2003 Сообщения: 65
|
Добавлено: Вт Июл 22, 2003 3:19 pm Заголовок сообщения: |
цитата |
|
Если покупаешь опцион, то ограничений по прибыли теоретически нет.
Если продаешь опцион, то ограничений по убыткам теоретически нет.
Незнаю что они имели ввиду под "Курсовой диапазон: от -200 до +200 пунктов", но можно купить Call и put , и тогда при достаточно большом движении курса ты получишь прибыль , независимо от направления движения. |
|
Вернуться к началу |
|
|
|
Вы не можете начинать темы Вы не можете отвечать на сообщения Вы не можете редактировать свои сообщения Вы не можете удалять свои сообщения Вы не можете голосовать в опросах Вы не можете прикреплять файлы к сообщению Вы можете загружать файлы
|
|