United World Capital с гордостью представляет ежедневные рыночные обзоры от известного финансового аналитика, г-на Арне Трехольта, бывшего секретаря при министре иностранной торговли в норвежском министерстве иностранных дел, позже помощника министра по морскому праву. Он также занимал пост консула по экономическому развитию и социальным вопросам в МИДе, и был советником норвежской миссии ООН в Нью-Йорке. В данный момент, г-н Трехольт является вице-президентом и директором по развитию в United World Capital.
Кризисная ситуация с Евро только усложняется. В ходе ключевого европейского саммита немецкий канцлер Ангела Меркель четко дала понять, что Германия не готова разделить задолженности западноевропейских стран – «Не в этой жизни!», сказала она.
Все участники понимают, что без помощи Германии ЕС очень скоро может прекратить свое существование. Союз напоминает хромую утку, которая не может кормить и охранять свое драгоценное дитя – Евро. Очевидно, что не выборы во Франции и Греции, а только Германия может помочь маленькой уточке выжить.
Скептицизм пирует на саммите, ожидаемых результатов не предвидится. Международные наблюдатели знают, что крайне редко результатом подобных саммитов являются конкретные решения. Нужно вернуться в 1990-е, во времена принятия Маастрихтского договора, может это поможет сотрудничеству и координации действий в Западной Европе. «Мы не можем стоять на месте» - сказал президент Еврокомиссии, хотя вряд ли это произведет впечатление на Берлин.
Все трейдеры пристально наблюдают за Евро из-за облигаций союза. Эта тенденция затмила изменения в Американской экономике. Торговые сессии в США закрылись с повышением. Азия так же наверху. Euro/USD стабилен на 1,2499, USD/JPY – 74,945. После падения, цены на нефть так же начали расти. Brent-92,75. Золото-1571.
[i:92952bd5e2][b:92952bd5e2]26 июня 2012[/b:92952bd5e2][/i:92952bd5e2]
[b:92952bd5e2]Кипрские банки ищут дотации[/b:92952bd5e2]
Кипр становится в очередь вместе с Грецией, Португалией и Испанией за спасательным жилетом из-за своих долговых обязательств. Доказательством тому есть обращение правительства Кипра к Брюсселю с просьбой о помощи. Напомним, что в прошлом году Кипр уже получал заем от России в размере 2,5 миллиарда евро, и сейчас страна продолжает искать средства на международной арене, чтобы хоть как то справиться со своими долговыми обязательствами в ЕС. Это привело к тому, что международное рейтинговое агентство “Мудис”(Moody’s) понизило уровень Кипра до «мусорного» статуса Ba1.
Лидеры западной Европы встречаются 28 июня, чтобы в очередной раз продвинуться вперед на одну ступеньку в решении вопроса. В преддверии саммита нет никаких признаков того, что Германия ослабит свою позицию и вступит в упряжку вместе со странами Южной Европы для преодоления кризиса.
Реакция финансовых рынков на происходящее – нестабильность. Азия падает уже 4й день, после растущих Европейской и Американской сессий. Euro/USD падает до отметки 1,2496, Yen наоборот постепенно становится сильнее – 79,505. NYMEX (179.15) и Brent (91.14) более стабильны, относительно падений на прошлой неделе. Золото восстанавливается после вчерашних торговых сессий.
В четверг, 28 июня, торговые сессии на рынке США завершились на негативных отметках ввиду слабой микроэкономической статистики, а так же новостей о том, что потери JPMorgan Chase могут достичь 9 миллиардов долларов. К тому же, опираясь на статистику, запросы на пособие по безработице достигли уровня в 386 тысяч, в то время как аналитики прогнозировали 385.В это же время индекс бизнес активности Федерального Резервного банка Канзаса был понижен с 17 до 12 пунктов. Но ВВП в первой четверти повысился на 1,9%, в прочем, как и ожидалось.
Ближе к концу торговой сессии американские индексы вполне могли поправить свой курс, ввиду новостей прибывших из Европы. ЕС выделит 120 миллиардов евро для преодоления кризиса, об этом заявил президент союза Херман ван Ромпей во время пресс-конференции.
По результатам торговых сессий, Dow Jones упал на 0,196% к отметке 12602,26, S&P 500 на 0,211% к уровню 1329,04, Nasdaq достиг 2849,49. Brent торгуется на отметке 92,951. Цены на нефть все еще идут вверх.
Вчера Ангела Меркель встретилась с своим французским коллегой Франсуа Олландом в Париже в преддверии сессий саммита. Европейские лидеры пытаются как-то сгладить результаты доминирования немецкой риторики. Германия уже успела продемонстрировать свое нежелание помогать южноевропейским странам с их долговыми обязательствами.
Президент ЕС, Херман ван Ромпей, ранее на этой неделе представил план востановления и дальнейшего развития банковской системы, как первые шаги преодоления кризиса. Меркель оказалась противницей проекта, хотя евро боны активно поддерживаются Францией, Италией и Испанией.
Продажи товаров долговременного использования и положительная ситуация на рынке недвижимости в США привели к позитивному настроению доллара. Биржевые индексы растут уже второй день подряд. И Dow и Nasdaq поднялись на 0,74%. Этим утром за ними последовала и Азия с ценами на нефть идя по пятам позитивной тенденции. Brent торгуется выше отметки 93, после падения в коне прошлой недели ниже уровня 90. Euro/USD повис чуть ниже 1,25 в ожидании результатов саммита ЕС.
Азиатские акции растут уже пятый день подряд, индекс MSCI – +0,78%. В это же время американской индекс промышленного производства (MPI) неожиданно упал. Это случилось впервые за последние 3 года. Результат – рынки в США упали. Тем не менее, ожидание позитивных результатов из Европы все-таки заставило отскочить чарты обратно. Затянувшийся кризис оказывает разрушительное воздействие на финансовый рынок в целом. Но вялая производственная статистика дает надежду инвесторам в том, что центральные банки все-же доведут восстановление хрупкой экономики до конца.
Евро получило толчок после самита и выросло на 1,7% до отметки 1,27. Вчера упало до 1,2570 и снова вернулось на 1,2599 во время утренних торгов. Но все-же еще остались сомнения и политическая неопределенность в том, что смогут ли банки довести дело до конца. Две североевропейские страны – Финляндия и Норвегия всерьез задумались о последствиях саммита для своей экономики. Ведущие специалисты считают, что нужно поддерживать испанские и итальянские банки в дальнейшем, а меры по понижению процентных ставок будут временным ходом. Да, на время это поддержит Евро, но вероятнее всего, скольжение продолжится.
Австралийский доллар взмыл вверх этим утром. Цены на нефть так же вверху из-за санкций ЕС против Ирана и страйков в Норвегии. Золото прорвало отметку 1600 и сейчас составляет 1604. Серебро так же становится сильнее. USD/JPY торгуется на 79,695.
Исполнительный директор банка Barclays Боб Даймонд, находился под сильным давлением из-за скандала вокруг манипулирования сотрудниками банка ставкой ЛИБОР (London Interbank Offered Rate). За это британский и американский регуляторы наложили на компанию штраф в размере 453 млн. долларов, а Даймонд сегодня ушел в отставку. Скандал повлек за собой разбирательства, которые так же затронули другие международные банки и крупные компании. В США британская фармацевтическая компания GlaxoSmithKline согласилась уплатить 3 миллиарда долларов, чтобы избежать суда.
[i:46bce85322][b:46bce85322]
2 июля, 2012[/b:46bce85322][/i:46bce85322]
[b:46bce85322]Еще один мыльный пузырь?[/b:46bce85322]
Азиатский биржевой индекс вырос на 0,48%, подтверждая позитивный дух саммита ЕС и его последствия по всему миру. Euro/USD возвращается к своей пиковой отметке в 1,2626. Brent на 97,00, а золото – 1591.
Единая система банковского надзора для Еврозоны, о создании которой договорились в Брюсселе, - первый шаг на пути к Европейском банковскому союзу. Европейские лидеры договорились сделать все, чтобы стабилизировать ситуацию и помочь нуждающимся банкам. Помощь будет заключаться в прямых влияниях денежных масс в сисему с целью корректировать размер процентной ставки по займам. Регионам, которые нуждаются в жесткой финансовой политике, будут помогать ранее созданные проекты - Европейский стабилизационный механизм (the European Stability Mechanism (ESM)) и Европейский фонд финансовой стабильности (the European Financial Stability Facility (EFSF)). В связи с конкретными решениями, все внимательно будут наблюдать за Европейским центральным банком.
Самый большой ворпос сегодняшнего дня – к чему приведут эти меры? Может это очередной мыльный пузырь? Новые показатели промышленного производства Китая снова на спаде. Рынок так же без оптимизма ждет статистики от Министерства труда США.
[i:46c99594b9]
Скандал, связанный с манипулированием сотрудниками банка Barclays ставкой ЛИБОР (London Interbank Offered Rate), отразился и на других международных банках, таких как J.P. Morgan, UBS и Citibank. Зарплаты сотрудников высшего звена и бонусы заставляют поставить знак вопроса над состоянием здоровья банковского сектора и качестве сервисов. Напомним, что исполнительный директор банка Barclays Боб Даймонд вчера ушел в отставку, а сегодня его ждет встреча с представителями Палаты Общин Англии.
Оживление на рынках, которое началось на прошлой неделе с решением ЕС поддерживать нуждающиеся банки Испании и Италии, продолжается. Азия уже шестой день под ряд двигается вверх, такой подъем трейдеры не видели с декабря. Инвесторы делают ставки на то, что из-за падения индекса промышленного производства в США и Китае, других мрачными цифр экономической статистики и кризиса в Европе, центральные банки все-таки будут вынуждены принимать действия. Новости о сборе денег на помощь европейским банкам ожидались и они же, в свою очередь, служат толчковым механизмом росту Евро. Цены на нефть растут, Brent торгуется выше 100 USD за баррель. NYMEX выше 84. Euro/USD на отметке 1,2592 и все другие валюты стабильны.[/i:46c99594b9]
[i:94e273f4ed][b:94e273f4ed] 4 июля, 2012. Манипуляции наносят удар по банковской системе[/b:94e273f4ed]
Скандал, связанный с манипулированием сотрудниками банка Barclays ставкой ЛИБОР (London Interbank Offered Rate), отразился и на других международных банках, таких как J.P. Morgan, UBS и Citibank. Зарплаты сотрудников высшего звена и бонусы заставляют поставить знак вопроса над состоянием здоровья банковского сектора и качестве сервисов. Напомним, что исполнительный директор банка Barclays Боб Даймонд вчера ушел в отставку, а сегодня его ждет встреча с представителями Палаты Общин Англии.
Оживление на рынках, которое началось на прошлой неделе с решением ЕС поддерживать нуждающиеся банки Испании и Италии, продолжается. Азия уже шестой день под ряд двигается вверх, такой подъем трейдеры не видели с декабря. Инвесторы делают ставки на то, что из-за падения индекса промышленного производства в США и Китае, других мрачными цифр экономической статистики и кризиса в Европе, центральные банки все-таки будут вынуждены принимать действия. Новости о сборе денег на помощь европейским банкам ожидались и они же, в свою очередь, служат толчковым механизмом росту Евро. Цены на нефть растут, Brent торгуется выше 100 USD за баррель. NYMEX выше 84. Euro/USD на отметке 1,2592 и все другие валюты стабильны.[/i:94e273f4ed][/quote][i:94e273f4ed][/i:94e273f4ed]
[i:9b24c044da][b:9b24c044da]5 июля, 2012.[/b:9b24c044da][/i:9b24c044da]
[i:9b24c044da][b:9b24c044da]Даймонд нашел кого винить.[/b:9b24c044da][/i:9b24c044da]
Во время вчерашнего заседания правления банка Barclays, Боб Даймонд обвинил 14 трейдеров в манипулировании ставкой LIBOR, оправдывая себя и высший менеджмент банка. Конечно же, этот скандал повлек за собой волну разбирательств в международной финансовой системе. Даймонд заявил, что он просто шокирован тем фактом, что проверяющая комиссия смотрит банковскую почту. Члены комиссии же отметили, что подобные заявления неприемлемы.
Сегодня утром 5-дневный подъем Азии сошел на нет, как раз перед принятием Европейским ЦБ решения о процентных ставках. Соответственно Euro/USD снова под давлением и торгуется на 1,2559 в ожидании того, что ЕЦБ все таки понизит ставки. Целы на нефть слегка падают, Brent завиc около 100 USD.
Индекс USD показывает, что доллар набирает обороты по отношению к другим валютам. К примеру, YEN падает и USD/JPY на отметке 79,855. Подъем доллара будет продолжаться до тех пор, пока ЕЦБ не примет конкретное решение. GBP так же под давлением. Шведский ЦБ вчера оставил ставку в 1,5% тем самым спровоцировав давление на Крону. Ожидается, что ЕЦБ понизит ставку на 25 пунктов, к 0,75%. Так же ходят сплетни о том, что он начнет скупать евробоны, чтобы вытащить Италию и Испанию.
[i:d759062849][b:d759062849]6 июля,2012 [/b:d759062849][/i:d759062849]
[i:d759062849][b:d759062849]Несмотря на уменьшение ставок, акции падают[/b:d759062849][/i:d759062849]
И ЕЦБ и Китайский ЦБ вчера понизили ставки по кредитам, чтобы стимулировать экономический рост. В Китае это уже второе понижение за последний месяц. Инвесторы опасаются, что экономика тонет быстрее, чем ожидалось ранее. Конечно же Европейский и Американский рынки сразу же отреагировали на это понижением уровней акций. Так же и в Азии. Банк Англии продолжает поддерживать сои 0,25% в знак кого, что не осталось много средств для поддержания экономики у центральных банков.
Решение ЕЦБ понизить ставку на 0,25% к отметке 0,75% мгновенно привело к повышению давления на Евро. Сейчас эта валюта торгуется на 1,2384. Американский доллар становится все сильнее по отношению к другим валютам.
В это же время графики сырья и ценных металлов идут вниз. Золото на 1605, Brent все еще выше критических 100 USD за баррель. Это связано отчасти с тем, что ЕС ввел санкции против Ирана. США увеличили свое военное присутствие в районе Ормузского пролива. Напомним, что Иран ранее грозился заминировать район, чтобы остановить транспортировку нефти из Средней Азии.
[i:cdf38ae6f1][b:cdf38ae6f1]9 июля, 2012[/b:cdf38ae6f1][/i:cdf38ae6f1]
[i:cdf38ae6f1][b:cdf38ae6f1]Такого не было два года[/b:cdf38ae6f1][/i:cdf38ae6f1]
Беспокойства связанные с данными рабочей статистики США сыграли свою роль, и опустили Euro/USD до низшего уровня за последние 2 года. Евро упало до 1,2225 во время утренних торгов. Азиатские акции так же внизу. Индекс MCXI опустился на 1,5%. Новости о инфляции в Китае только углубляют переживания о медленном экономическом росте. В это же время Доллар играет мускулами и набирает обороты. Цены на нефть стабильны, Brent торгуется на 98,89.
Валюты, которые напрямую связаны с сырьем, такие как Австралийский доллар, являются хорошим индикатором рисков на рынке. Сейчас эта валюта на низшей отметке за неделю. GPB торгуется ниже 1,55 оп отношению к Доллару. Цены на сырье и ценные металлы продолжают падать. Золото на 1580, Серебро чуть выше 27.
Министры финансов ЕС встречаются сегодня в Брюсселе, что бы продолжить работу над результатами саммита. Самый приоритетный вопрос собрания - разработка плана спасения для банков ЕС. Запросы на дотации от Кипра и Испании так же будут рассмотрены.
[i:60d099bc8e][b:60d099bc8e]10 июля, 2012[/b:60d099bc8e][/i:60d099bc8e]
[i:60d099bc8e][b:60d099bc8e]30 миллиардов евро для Испании[/b:60d099bc8e][/i:60d099bc8e]
Министры финансов стран ЕС вчера приняли решение о первом переводе средств в размере 30 миллиардов евро испанским банкам. Транш назначен на август. Министры так же рассматривают подобный трансфер в размере 6,1 миллиарда евро для кипрских банков, который будет осуществлен в сентябре.
Экстренная финансовая помощь для испанских банков – это результат саммита ЕС, который прошел десятью днями ранее, а финальное решение было принято, когда кредитные ставки прорвали критичные 7%. Эти изменения помогли стабилизировать Евро, который в понедельник достиг низшей отметки за последние 2 года. USD немного ослабел за последние 24 и Euro/USD торгуется на 1,2300. Японская иена наоборот стала сильнее и USD/JPY на уровне 79,495. Цены на нефть упали, Brent на отметке 98,65. Золото и серебро стабильны, намечается тренд роста.
Фондовые биржи в Европе, США и Азии продолжают падать. Гигантский производитель сплавов, компания «Alcoa», сообщает о лучших результатах, чем ожидалось ранее. У компании появилось множество заказов от автомобильной и авиационной индустрий. Показатели импорта и экспорта в Китае указывают на снижение внутреннего спроса на товары. Импорт вырос на 6% меньше, чем ожидалось ранее. Экспорт на 11% выше, чем ожидалось, но это все же ниже, чем было в мае (14%). Тем не менее, Китай в очередной раз с приростом на балансе.
Решение министров финансов успокоили рынки, но все же еще есть знаки того, что европейская экономика может разрушаться быстрее, чем дальнейшие действия будут приниматься. По чуть-чуть испанские, греческие и итальянские банки набирают обороты. Клиенты начали делать депозиты. Но станет ли соглашение Евросоюза дать в долг Мадриду 30 миллиардов евро, вместо 100 плохим признаком?, – все еще открытый вопрос. Ожидается, что это приведет к дальнейшему давлению на Евро на этой неделе.
[i:5b59628dc0][b:5b59628dc0]11 июля, 2012[/b:5b59628dc0][/i:5b59628dc0]
[i:5b59628dc0][b:5b59628dc0]Рим влияет на рынок[/b:5b59628dc0].[/i:5b59628dc0]
Азиатские и Австралийские биржи падают уже пятый день подряд из-за итальянских долгов и предупреждениях о снижении прибыли крупных международных компаний. Dow Jones закрылся на -0,78% опасаясь, что торможение мировой экономики может повлиять на прибыль компаний.
EURO/USD упал вчера, но восстановился во время Азиатской сессии на уровне 1,2257. Японская Иена продолжает набирать обороты: USD/JPY на отметке 79,3227. Тем самым она влияет на японский экспорт и Nikkei, ставя их под давление. Вчера золото упало ниже 1600, до отметки 1573. Цены на нефть так же чуть-чуть понизились, Brent на 98,35. Но в основном драматических изменений нет.
Премьер-министр Италии, Марио Монти, обратился с просьбой к ЕС выкупить часть итальянских бонов. Монти уточнил, что Италия не нуждается в помощи в масштабе Греции. Его просьба прозвучала всего одну неделю после того, как Италия заявила, что помощи ей вообще не нужно. Эти новости насторожили инвесторов со всего мира, они ждут продолжения событий.
В США произошел еще один брокерский скандал. PFGBest, брокер из Айовы, прекратил свое существование. Местные контрольно-надзорные органы обвинили PFG и его владельца в хищении средств клиентов. В Англии новый аспект скандала с банком Barclays возник отображая внутреннюю культуру жадности и взаимных обвинений.
[i:f88e2e6298][b:f88e2e6298]12 июля, 2012[/b:f88e2e6298][/i:f88e2e6298]
[i:f88e2e6298][b:f88e2e6298]В ожидании новостей, цены на нефть растут[/b:f88e2e6298][/i:f88e2e6298]
Вчера цены на нефть подпрыгнули на 2%. Brent вырос выше 100 USD за баррель, NYMEX торговался на 85,50. Euro/USD все еще в медвежьем тренде. Показатели безработицы Австралии ставят ее валюту под давление. ЦБ Южной Кореи понизил процентные ставки с целью стимулировать экономику.
В то время, как планы Федерального Резерва остаются неясными, инвесторы ожидают, что Китай предпримит дополнительные меры для поддержания своей экономики. Страна собирается представить свою статистику ВВП в пятницу. Предварительные цифры же самые слабые за последние 3 года.
Протоколы с заседания Федерального Резерва в Июне говорят о том, что экономика США будет ухудшаться перед тем, как ФРС рассмотрит покупку бонов в третий раз. Эти новости ослабят доллар и оживят аппетит на валюты и привязанное к ней сырье. Европейский долг, и в целом состояние экономики, понизили спрос на сырье.
Ситуация в мире ударила по нефти: цены упали на 25-30% с начала года. Недавний рост был вызван сокращением продукции на складах в США, страйками в Норвегии и ситуации в Иране. Это так же может повлечь за собой изменения в торговле сырьем. Смягчение кредитно-валютной политики обязательно сделает свой вклад в развитие ситуации.
Ситуация в Европе приняла новый поворот. Вчера председатель правления Банка Кипра ушел в отставку в условиях того, что его банк находится с тесных отношениях с Грецией. Это говорит о том, что государственная казна опустошена. Нет денег на зарплаты госслужащим в августе.
[i:55d061833e][b:55d061833e]13 июля, 2012.[/b:55d061833e][/i:55d061833e]
[i:55d061833e][b:55d061833e]Кратковременное облегчение после выпуска новостей о ВВП Китая в 3-м квартале.[/b:55d061833e]
[/i:55d061833e]
Последние показатели Китая по ВВП упали до минимального значения за три года. После длительного периода роста, который выражался в двузначных числах, Китай в последнем квартале показал рост ВВП на 7,6%. Значение ВВП также вызвало рост австралийского доллара. Более слабый рынок недвижимости и замедляющийся экспорт оказал негативное влияние на показатели ВВП. Инвестиции, тем не менее, находятся в плюсе и дают возможность надеяться на более уверенный рост во второй половине 2012 года.
Еврозона получила вчера новый удар, когда международное агентство Moody’s снизило рейтинг Италии до уровня Казахстана и Болгарии. Это снижение оказало новое давление на евро. Пара EUR/USD упала ниже отметки 1.22. Йена вновь борется с долларом, USD/JPY торгуется на уровне 79,28. Активность на американском и европейском фондовых рынках вчера снизилась.
Цены на нефть тем временем укрепились. Brent вчера достиг значения 101 и торгуется сейчас по 100,77. Американский NYMEX торгуется по 85,88 за баррель. Золото находится на уровне 1571, после вчерашнего падения до 1555. Серебро торгуется по 27,20 после вчерашнего падения до 26,55.
[i:e93d20b655][b:e93d20b655]16 июля, 2012.[/b:e93d20b655][/i:e93d20b655]
[i:e93d20b655][b:e93d20b655]Азия продолжает свой рост.[/b:e93d20b655][/i:e93d20b655]
Азиатские акции продолжают свой рост в понедельник. Сводный азиатский индекс, MCSI, уже вырос на 0,3%, после того как он подпрыгнул на 1% в пятницу. Euro/USD медленно поднимается на 1,2242 (после пятничного уровня в 1,2169). В Японии праздники, но Йена, тем не менее, укрепляет свои позиции (+0,2% относительно доллара) на уровне 79,0955.
Переживания вокруг Китая утихли и сейчас все сфокусированы снова на США и Федеральном Резерве. В эпицентре с одной стороны квартальные результаты, а с другой – выступления председателя Федеральной резервной системы, Бена Бернанке, перед верхней и нижней палатами Конгресса США (вторник-среда).
После того, как Moody’s понизила рейтинг Италии с A3 до Baa2 на прошлой неделе, результат аукциона по облигациям страны оказался лучше, чем ожидалось.Трехлетние облигации оказались на самом низшем уровне с мая месяца,а десятилетние выросли на 6%. Инвесторы волнуются за евро, валютные спекулянты на прошлой неделе повысили свои ставки в пользу доллара, укрепляя свои позиции против евро.
[i:5ff07807d3][b:5ff07807d3]17 июля, 2012.[/b:5ff07807d3][/i:5ff07807d3]
[i:5ff07807d3][b:5ff07807d3]В мировой экономике все мрачно.[/b:5ff07807d3][/i:5ff07807d3]
Brent на отметке 103,57, NYMEX на 88,57, они растут уже четвертую сессию подряд. Это происходит из-за ожидания действий для поддержания мировой экономики, и давления на Иран.
Акции выросли, а доллар сбавил немного свои обороты в преддверии сегодняшних выступлений председателя Федеральной резервной системы, Бена Бернанке, перед верхней и нижней палатами Конгресса США. Euro/USD торгуется на 1,2292. Инвесторы предпочитают короткие сделки. Австралийский доллар поднялся до уровня 1,03 в ожидании, что потребность Китая в угле и другом сырье возрастет.
Розничные продажи в США ниже, чем ожидалось ранее. Ввиду прогнозов Международного валютного фонда на 2013 год и этой статистики, все инвесторы надеятся на шаги Федеральной резервной системы. МВФ ожидает 8,5% рост для экономики Китая и понижение на 6,5% для Индии, для США и Европы предсказания выглядят более мрачными. МВФ снизила свой глобальный прогноз с 4,1% до 3,9%.
Вы не можете начинать темы Вы не можете отвечать на сообщения Вы не можете редактировать свои сообщения Вы не можете удалять свои сообщения Вы не можете голосовать в опросах Вы не можете прикреплять файлы к сообщению Вы можете загружать файлы
