Прогноз на четверг, 17 мая 2012 года
Анализируя ситуацию последних дней, можно говорить о значительной перепроданности большинства рискованных валют, что заставляет нас ожидать кратковременного коррекционного ралли в основных парах. Что для этого необходимо? Хотя бы надежда на "светлое будущее". К примеру, попытки "Тройки" и Греции смягчить условия соглашения. Возможно, заявления со стороны официальных лиц о готовности поддержать Афины в трудную минуту также сработают в качестве катализатора.
EUR/USD может немного скорректировать свои позиции с первичной целью на уровне 1.2770. Отсутствие значимых экономических релизов привлечет внимание валют к комментариям властей и дальнейшему развитию ситуации в Греции.
Великобритания опубликовала главные релизы вчера, поэтому GBP/USD будет переваривать все произошедшее. Мы не исключаем вероятности коррекции в район 1.5950 с дальнейшей целью на 1.60.
Динамика USD/JPY сегодня будет ориентирована на серию отчетов из Японии. Данные по ВВП обещают быть позитивными и перейти на положительную территорию. Если показатели совпадут или превысят прогнозы, ждите укрепления иены в район 80.00. В случае прорыва поддержки USD/JPY способна направиться в район 79.55
Для AUD/USD ключевой станет рыночный настрой во время азиатской сессии. Если экономические показатели выйдут в позитивном ключе, мы ждем коррекцию пары в район 0.9950 с дальнейшей целью на паритет.
Когда нет релизов, на сцену выходит Кэмерон
Отмечаемое Европой Вознесение, похоже, весло свою лепту в общий настрой торгов. Да и отсутствие важных релизов поддерживало на рынках спокойствие. Тем не менее, фунт все же попал под давление в связи с выходом слишком "мягких" комментариев Кэмерона. В итоге, EUR/USD закрыла день в районе 1.2710, а GBP/USD - на 1.5810.
На евро в начале торгового дня небольшое влияние оказали позитивные данные из Японии, поддержавшие спрос на рискованные активы. Однако по достижении ценами 1.2748 энтузиазм быстро угас, и возобновилось падение к минимуму 1.2667. К закрытию торгового дня EUR/USD смогла-таки пересечь 1.27, несмотря на нерадостные комментарии Бини Смаги и понижение рейтинга Греции агентством FITCH.
А вот у GBP/USD явно был тяжелый день, причем все проблемы начались сразу после выступления Дэвида Кэмерона. Премьер Великобритании заявил, что Банк Англии может сделать больше для стимулирования экономики, что натолкнуло трейдеров на мысль о скором дополнительном смягчении монетарной политики. В результате, поддержка 1.59 была пробита, и цены устремились в район 1.58.
Американская сессия принесла волнения и в пару USD/JPY, несмотря на то, что позитивные японские данные по ВВП не смогли вызвать реакции у иены. Публикация слабых показателей по рынку труда США, а также резкое падение индекса деловой активности от ФРБ Филадельфии оказали давление на американскую валюту. Цены пробили поддержку 79.80 и устремились к минимуму 79.13, откатившись в район 79.30 к закрытию.
AUD/USD держалась на удивление стабильно, особо не среагировав на такие катализаторы, как снижение рейтинга Греции и слабые данные из США. В течение дня пара удерживалась в диапазоне 0.99 - 0.9965, завершив торговый день у нижней границы.
Прогноз на пятницу, 18 мая 2012 года
Мы зря ожидали спокойствия от четверга. На текущий момент ситуация с европейским финансовым кризисом настолько накалена, что любое новое известие способно вызвать новый виток распродаж. Причем это касается не только единой валюты, но и доллара США и фунта стерлингов. Тот факт, что агентство Fitch решило понизить рейтинг Греции вновь (в марте прошло повышение до В-) не вызывает удивления, а только еще больше омрачает перспективы страны. Проблемы банковского сектора Испании усугубляют ситуацию, особенно после сообщений о массовом изъятии депозитов вкладчиками недавно национализированного Bankia.
После того, как Moody's решило понизить рейтинг 16 банков страны, можно ожидать очередного раунда падения EUR. Азиатская сессия может пройти в рамках узких диапазонов, а с возвращением на рынки европейских игроков EUR/USD может уйти ниже 1.2670 с дальнейшей целью на 1.2635. Промедление европейских властей в деле решения вопроса о спасении Греции может усугубить ситуацию.
несмотря на отсутствие экономических отчетов из Великобритании, GBP/USD может остаться под давлением после вчерашних высказываний Кэмерона. Несмотря на неплохие данные с рынка труда, и в принципе стабильные уровни активности в основных секторах экономики, инвесторы с настороженностью относятся к перспективам страны. Выход Греции из еврозоны (о котором говорят все больше) скажется не только на Е-17, но и на ближайшем торговом партнере - Великобритании. Ближайшей целью для пары станет 1.5760 с возможностью дальнейшего движения к 1.57.
Динамика USD/JPY вчера удивила: сдержанная реакция на японский позитивный отчет и преувеличенные движения на выходе слабых американских показателей. Мы полагаем, что все это объясняется постепенной смены настроений в среде инвесторов. Теперь ожидания по дополнительному смягчению монетарной политики ослабли, а это ведет к дальнейшему укреплению иены. Ближайшей целью станут 79.00 и далее 78.60.
Движения AUD/USD могут продолжиться в прежнем диапазоне 0.99 - 0.9965 на фоне пустого календаря и завершения торговой недели. Однако если под действием рыночных настроений прорыв нижней границы все же удастся, дальнейшей целью станет уровень 0.9860.
Алена Афанасьева, старший аналитик ГК FOREX CLUB
Внешний фон сегодня позволяет предположить открытие российских площадок чуть выше закрытия пятницы. Азия торгуется преимущественно в плюсе. Фьючерс на S&P 500 растет на полпроцента. Нефть марки Brent дорожает на 0,7%.
В целом рынок сейчас уже выглядит перепроданным, и инвесторы попытаются «поймать дно» перед полноценным отскоком. Газпром дешевле 140 рублей за акцию – это уже повод входить в бумаги газового монополиста. Основной причиной обвала на российских рынках являются возросшие политические риска и продолжающиеся проблем в Греции.
Основной интригой сегодняшнего дня на российском рынке станет публикация состава нового правительства. Это также создаст позитивный политический фон и повысит доверие у иностранных инвесторов к российским бумагам. По данным EPFR, вывод средств из иностранных фондов, инвестирующих в Россию, за неделю с 9 по 16 мая составил всего 53 миллиона долларов по сравнению с 189 миллионов долларов оттока неделей ранее. Это свидетельствует о том, что инвесторы возвращаются на российский фондовый рынок.
Андрей Диргин, начальник отдела аналитики ГК FOREX CLUB
Европейские страны могут надолго забыть о таком понятии, как экономический рост. Пока страны-доноры, с присущей им решимостью, боролись за светлое будущее Европы и за сохранение единой валюты, долговая инфекция греческого государства поразила и другие периферийные страны региона. Причем, ситуация в Испании сейчас развивается по тому же сценарию, что и в Греции: рост числа безработных, рост стоимости займов для государства, нехватка ликвидности в банковской сфере. Испания уже сейчас призывает страны ЕС активно участвовать в урегулировании нынешнего долгового кризиса и принимать все необходимые меры для стимулирования экономики.
Однако, ситуация осложняется тем, что размер государственного долга Испании в несколько раз больше госдолга Греции, и хотя испанская корона еще держится, даже намек на то, что Мадрид обратиться за помощью к международным кредиторам, способен спровоцировать крайне негативные последствия в судьбе евро.
В такой ситуации, разумным видится - держаться подальше от европейских проблем, переводя капиталы в доллары США, чем и занимаются крупные инвесторы, провоцируя рост «зеленого».
С технической стороны, мы ожидаем продолжения коррекционного движения с целью 1,2900 и предпочитаем продавать от 1,2900.
PREMARKET: Спрос на акции «энергетиков» будет расти
Российский рынок пока не успел нащупать почву для устойчивого роста и торгуется под сильным воздействием мировых новостей. Тем не менее, после формирования нового правительства уже появляются некоторые долгосрочные инвестиционные идеи. Основной интригой остается намерение властей провести приватизацию государственных активов, что может привлечь потенциальных инвесторов.
Пока же, сегодня с большой долей вероятности мы откроемся в минусе. И нефть, и фьючерс на S&P 500 снижаются в пределах половины процента. На азиатских фондовых площадках сегодня наблюдаем шквал распродаж. Накануне международное агентство Fitch снизило долгосрочный кредитный рейтинг Японии на две позиции - с "АА" до "А+", прогноз «негативный». Торговый дефицит Страны восходящего солнца вырос до $6,5 млрд.
Негативные данные по Японии, помноженные на неопределенность вокруг Греции создают негативный новостной фон на российских фондовых площадках. Индекс ММВБ сегодня имеет все шансы откатиться обратно 1290 пунктам.
Наконец разрешилась интрига с трудоустройством «главного по ТЭКу» И. Сечина, который станет президентом «Роснефти». Инвесторы позитивно оценивают его назначение для котировок государственной нефтяной компании в среднесрочной и долгосрочной перспективе. Скорее всего, «Роснефть» будет продолжать экспансионистскую политику в России и за рубежом. При этом, не исключаем, что на базе нефтяного гиганта произойдет объединение всех госактивов в отрасли. Первый кандидат на поглощение, - «Зарубежнефть».
Внесение в список стратегических предприятий энергетических компаний «РусГидро», ФСК и Холдинга МРСК также станет драйвером роста интереса к их акциям, так как приватизация госдолей в них пока откладывается.
Дивидендная отсечка по акциям Мечела будет продолжать сегодня давить на их котировки. Также сегодня будет обнародован консенсус-прогноз основных финансовых резаультатов «Северсталь» за I квартал 2012 года.
Андрей Диргин, начальник отдела аналитики ГК FOREX CLUB
Разговоры о выходе Греции из еврозоны звучат все чаще и громче. Игроки трепещут при мысли о том, что это все же может стать реальностью, и активно продают рискованные валюты, среди которых европейцы занимают не последнее место. Итак, EUR/USD закрыла день вблизи 1.2580, а GBP/USD - в районе 1.57.
Недостаток известий из Греции, а также отважные комментарии Пападимоса насчет "подготовки к выходу" оказали давление на EUR/USD. Свои пять копеек добавил и премьер-министр Великобритании, заявив, что июньские выборы должны стать выбором в отношении членства Афин в еврозоне. Поговаривали, что Меркель высказывалась в том же ключе, однако пока это все на уровне слухов. Кроме того, Еврогруппа рекомендовала странам-участницам еврозоны подготовить индивидуальные экстренные планы на случай выхода Греции из состава Е-17. Рынок порядком устал от неопределенности и ждет конкретных шагов от самой Греции, а тем временем EUR продолжает падать. После прорыва поддержки 1.2650 пара устремилась ниже 1.26, даже достигнув минимума 1.2545, однако откатившись к закрытию на 30 пунктов выше.
Британец был сдержаннее в своих потерях, так как опубликованные вчера данные носили противоречивый характер. Тот факт, что Поузен не составил компанию Майлзу в голосовании за дополнительное смягчение, поразил игроков и те готовы были накинуться на GBP, однако слабые розничные продажи помешали. В апреле потребительский спрос ослаб максимально за два с лишним года на фоне дождливой погоды (-2,3% м/м). В итоге, GBP/USD все же взял "южное" направление, отметив минимум 1.5674, однако откатившись к 1.57 к завершению торгового дня.
В ходе вчерашнего заседания Банк Японии воздержался от увеличения программы покупки активов после ее расширения в прошлом месяце. Реакции на решение Fitch понизить рейтинг страны не последовало, что помогло JPY вернуться к минимуму 79.22, хотя к концу торгов пара все же откатилась в район 79.50.
Позитивные австралийские данные не спасли AUD/USD от падения к минимуму 0.9689. Распродажи "австралийца" начались еще с американской сессии вторника, когда Пападимос произнес слова "выход из еврозоны". Рискованные валюты наиболее резко реагируют на опасные комментарии во времена высокой волатильности. Тем не менее, пара все же откатилась в район 0.9750 к закрытию.
С ростом спекуляция на тему выхода Греции из еврозоны растет и напряжение. Несомненно, главными драйверами волатильности на рынках будут комментарии именно на эту тему. Тем не менее, не стоит сбрасывать со счетов и такие факторы, как результаты аукционов Испании и релизы данных PMI. Если остановиться на последних, то от показателей ожидают довольно неплохие уровни, обеспечиваемые, в основном, Францией и Германией. А вот IFO, прогнозируется, слабее ранее зафиксированных. Учитывая внушительную перепроданность EUR/USD, более высокие индексы, чем ожидается, могут спровоцировать кратковременный рывок вверх к ближайшему сопротивлению 1.2650. Тем не менее, не ждите продолжительного укрепления: игроки настроены на продажи, и любой аргумент в пользу этого отправит единую валюту к новым рекордным минимумам.
Несмотря на то, что протокол MPC не подтвердил приближающееся смягчение монетарной политики, многие полагают, что стимулирование экономики не за горами. Такие ожидания будут оказывать давление на GBP/USD в ближайшее время. На публикуемый сегодня ВВП во втором чтении станет еще одним напоминанием, что дела в стране не так уж хороши - ожидается подтверждение перехода экономики в техническую рецессию. Таким образом, у GBP все шансы продолжить падение, с первичной целью на 1.5640 и далее 1.56.
USD/JPY сегодня может сыграть не только на рыночных настроениях, но и на данных из США. Несмотря на европейские страсти, игроки не забывают значимости состояния американского рынка труда. Если публикуемый сегодня показатель заявок на получение пособий по б/р вырастет, это убедит инвесторов в вероятности реализации QE3. В таком случае, ждите возврата пары в район 79.15 с дальнейшей целью на 78.80.
Несмотря на недавнюю позитивную статистику AUD/USD не в силах восстановиться, так как зависимость экономики Австралии от экспорта сырья заставляет игроков продавать AUD при первых признаках снижения мирового спроса. В связи с перепроданностью пары мы не исключаем небольшой коррекции цен в район 0.98, однако при малейшем намеке на волну бегства от рисков ждите прорыва поддержки 0.97 с дальнейшей целью на 96.60.
Валюты стабилизировались вблизи сильных уровней поддержки, не находя катализаторов пробиться ниже, но и не обладая достаточной силой для коррекции. Вчера, вопреки сложившейся за последнее время традиции, экономическая статистика все же играла значение. В результате, EUR/USD закрыла день вблизи уровней 1.2540, а GBP/USD - в районе 1.5670.
Вчера EUR/USD достигла 22-месячного минимума на уровне 1.2515 в связи с выходом слабых экономических данных. В мае индекс делового доверия в Германии снизился сильнее, чем прогнозировали аналитики, достигнув 106,9 от предыдущих 109,9. Кроме того, в мае показатели деловой активности в секторе обрабатывающей промышленности и в сфере услуг еврозоны продолжили снижаться, причем более быстрыми, чем ожидалось, до 35-месячного минимума 45,9 против 46,7 в апреле. После этого пара довольно прочно закрепилась ниже 1.26, завершив торги в районе 1.2540.
Великобритания тоже не порадовала: в 1-м квартале экономика Британии сократилась сильнее предварительных оценок в связи с пересмотром на резкое понижение показателей деловой активности в строительном секторе. Величина внутреннего валового продукта сократилась на 0,3% кв/кв против -0,2% кв/кв в прошлом периоде. В годовом исчислении показатель ослаб на 0,1%, продемонстрировав падение впервые с 4 квартала 2009. GBP/USD на выходе показателей достигла минимума 1.5638, однако откатилась к 1.5670 к завершению торгового дня.
JPY/USD в течение всего дня удерживалась в рамках узких диапазонов 79.35 - 79.55, не показав особой реакции на выходе американских данных по рынку труда. Впрочем, это неудивительно, учитывая, что показатели незначительно отклонились от прогнозных значений. Пара завершила день в районе все тех же 79.50.
AUD/USD отчаянно пытается восстановиться, однако негативный рыночный настрой ограничивает движение. В течение дня пара достигала максимума 0.9813, однако не смогла удержаться выше уровня 0.98, откатившись в район 0.9760 к закрытию.
Прошлая неделя для доллара США выдалась удачной благодаря более позитивным, чем ожидалось, экономическим данным и волной спроса на "валюты-убежища". В пятницу дополнительную поддержку оказали высокие уровни потребительского доверия от Университета Мичигана. В результате, EUR/USD закрыла неделю на 1.2512, а GBP/USD - в районе 1.5658.
EUR/USD остается под давлением, в пятницу отметив минимум 1.2496, однако откатившись обратно выше поддержки 1.25. В текущей ситуации отсутствие новостей уже хорошая новость для единой валюты, что и помогает ей удержаться хотя бы на текущих позициях. Несомненно, евро сильно перепродан, однако приближение выборов в Греции держит рынки в напряжении.
GBP/USD пережила довольно сложную неделю, что только подтверждает общеизвестный факт - инвесторы не хотят держать европейские валюты при себе. Тем не менее, в паре с EUR фунт демонстрирует неплохую динамику, по-видимому, отражая тенденцию к обмену части сбережений в фунты стерлинги, о которой на днях говорилось в NY Times. Средний европеец старается перевести большую часть средств в банки Германии или вовсе конвертировать их в более устойчивую британскую валюту. GBP/USD в течение пятницы достигала минимума 1.5629, но откатилась в район 1.5660 к закрытию.
Пара USD/JPY демонстрирует относительную стабильность. В пятницу отчет показал, что потребительские цены в Японии выросли на 0,2% г/г, что стало третьим месячным повышением. В принципе, позитивная динамика, однако уровни далеки от целевого показателя ЦБ. Да и если разобраться, без учета инфляции цен на топлива, индекс продолжает падать, подтверждая, что борьба Банка Японии с дефляцией будет долгой и мучительной. Пара достигала максимума 79.82, однако завершила день в районе 79.60.
AUD/USD в течение последних двух дней пытается стабилизировать свои позиции после продолжительного падения. Недостаток экономических релизов и продолжающиеся спекуляции на тему выхода Греции из еврозоны оказывают давление на товарные валюты. В течение дня пара достигала минимума 0.9726, однако смогла укрепиться к 0.9758 к закрытию.
В понедельник рынки США закрыты на празднование Дня памяти, что многие посчитали подходящей ситуацией для того, чтобы Греция объявила о выходе из еврозоны. Тем не менее, на выходных никаких сообщений такого плана не поступало, а, напротив, лидер "Новой демократии" Самарас еще раз подчеркнул, что для страны станет большой ошибкой такие радикальные действия. Вообще, судя по последним комментариям, греческий народ начинает понимать, что пришло время идти на компромисс, так как последствия для них самих могут оказаться еще ужаснее, чем текущая ситуация. Посему. Совсем не исключаем возможность небольшой коррекции EUR/USD с самого утра в район 1.2580.
На текущей неделе, помимо продолжения "греческих страстей", рынок может сосредоточиться на американских релизах. Уровни занятости NFP из США продолжают оставаться важным индикатором состояния американской экономики, и если шансы на реализацию QE3 увеличатся, это может подорвать позиции USD на время. Кроме этого, обратите внимание на потребительское доверие, рынок жилья, ВВП во втором чтении, PMI Чикаго, потребительские расходы/доходы и ISM в обрабатывающей промышленности.
Для GBP/USD экономический календарь не так насыщен, что может обусловить сдержанные торги в диапазонах, особенно в преддверии 4-дневных выходных на следующей неделе. Впереди одобренные заявки на ипотеку, потребительское кредитование и PMI в обрабатывающей промышленности вряд ли вызовут большую реакцию "британца". Мы также ожидаем сдержанного восстановления пары в район 1.5680 в понедельник.
Несмотря на то, что прошлую неделю USD/JPY закрыла с повышением, у иены большой потенциал для роста, учитывая спрос на валюты-убежища. С марта пара продемонстрировала внушительное падение от 84.00 до 79.00, что, несомненно, отрицательно скажется на экономическом состоянии страны. Банк Японии вполне может пойти на дополнительное стимулирование уже в ближайшее время, поэтому необходимо внимательно следить за национальными экономическими показателями. Публикуемые сегодня данные по инфляции цен в среде корпораций могут подтвердить угрозу инфляции. Однако учитывая закрытые рынки США, мы не ждем резких колебаний пары. Скорее всего, движения будут ограничены диапазоном 79.45-79.75.
Для AUD/USD определяющим фактором будет оставаться рыночный настрой, так как статус "рискованной и высокодоходной валюты" уже несколько недель подрывает позиции "австралийца". Впереди нас ждут данные по розничным продажам и рынку недвижимости, и если показатели продолжат свидетельствовать о спаде в экономике, пара устремится в район 0.97.
Понедельник, как мы и предполагали, прошел на волне более позитивных настроений в отношении перспектив еврозоны, что помогло европейским валютам открыть торги с гэпом. Тем не менее, уже к американской сессии оптимизм иссяк, и инвесторы вновь предпочли более безопасные валюты. В результате, EUR/USD закрыла неделю на 1.2540, а GBP/USD - в районе 1.5680.
Первоначальную поддержку EUR/USD получила, благодаря результатам предварительных опросов в Греции. Стало известно, что консервативная партия, поддерживающая программу жесткой дисциплины для получения финансовой помощи, вырвалась в лидеры, обойдя Syryza. Пара достигла максимума 1.2624, однако не смогла продолжить укрепление и начала откат. Рост доходности на итальянских и испанских долговых рынках вкупе с расширением спрэда по 10-летним бондам Испании отправили пару ниже 1.26 в район 1.2540.
Динамика GBP/USD во многом напоминала таковую по EUR/USD. Тем не менее, потери во время европейской и американской сессии были не так велики. Возможно, поддержку оказали более позитивные экономические данные. По данным Hometrack Ltd., в мае цены на жилье в Британии отметили третий месяц роста, что удивительно в условиях долгового кризиса. Да и довольно агрессивные комментарии старшего экономиста Банка Англии Дейла внесли свою лепту. Он выразил сомнения по поводу уместности расширения программы покупки активов в ответ на ослабление экономики. В итоге, пара достигала дневного максимума 1.5716, но откатилась в район 1.5680 к закрытию.
Опубликованный вчера протокол заседания Банка Японии от 27 апреля оказал поддержку иене. ЦБ сообщил о необходимости разубедить тех, кто ошибочно полагает, что покупки активов будут увеличиваться автоматически. Он настоял, что решения по монетарной политике принимались в результате оценки экономической и ценовой ситуации. Такие слова заставили рынки сомневаться в вероятности скорых шагов по стимулированию экономики. В итоге, USD/JPY достигала минимума 79.33, однако откатилась в район 79.50.
AUD/USD помогли более позитивные настроения на валютных рынках. Пара пробилась выше 0.98, достигла максимума 0.9887, однако откатилась к 0.9850 к закрытию. Новая волна опасений по поводу снижения деловой активности в Европе и Азии будет удерживать "австралийца" под давлением.
Сегодня Штаты выйдут после праздника и внесут свои коррективы в недавние движения. Мы не исключаем вероятности небольшого укрепления европейских валют против доллара, особенно, если для этого будет создан соответствующий фундаментальный фон. К примеру, благоприятные экономические показатели из Европы и негативные из США. Тем не менее, основными катализаторами движений остаются разговоры, слухи и комментарии по поводу будущего Греции, и уж здесь нам сложно что-либо спрогнозировать.
Еврозона публикует данные по индексу потребительских цен Германии, который, по прогнозам, может снизиться на 0,1% в месячном исчислении. Помнится, что совсем недавно, несмотря на призывы европейских лидеров помочь страждущим периферийным экономикам, Центробанк ответил отказом, сославшись на угрозу инфляционного давления. Таким образом, слабый показатель может поддержать EUR/USD, так как рынки могут понадеяться на дополнительную поддержку со стороны ЕЦБ. Для пары ближайшей целью станет сопротивление 1.26, после прорыва которого цены устремятся в район 1.2680.
Для GBP/USD экономический календарь не так насыщен, что может обусловить сдержанные торги в диапазонах, особенно в преддверии 4-дневных выходных на следующей неделе. Сегодня будут опубликованы данные по розничному сектору, которые вряд ли вызовут большую реакцию "британца". Вполне вероятно, что пара застрянет в рамках диапазона 1.5670 - 1.5710.
Сегодня Япония публикует серию интересных отчетов, которые могут внести коррективы в динамику пары USD/JPY. Если данные совпадут с прогнозами, это может оказать дополнительную поддержку иене. После прорыва поддержки 79.30 пара устремится в 79.00. Тем не менее, обратите внимание и на американский релиз по потребительскому доверию. Если показатель окажется таким же сильным, как прогнозируется (или выше), пара может начать восстановление во время американской сессии. Ближайшая цель - 79.60.
Релиз данных по объемам продаж новостроек может оказать небольшое влияние на AUD/USD, однако основополагающими будут аппетиты на риск. Вчерашний отчаянный рывок вверх подтвердил перепроданность "австралийца", что не исключает возможности дальнейшего укрепления в район 0.99 с последующей целью на 0.9930. Однако для этого потребуется хороший катализатор, к примеру, в виде позитивных событий в Европе.
После вчерашнего стремительного роста сегодня на российских фондовых площадках ожидаем негативную динамику. Азиатские индексы сегодня теряют в цене, фьючерс на S&P 500 снижается на 0,6%. Нефть марки Brent отступает на 0,4% до $106,2 за баррель. Проблемы в еврозоне продолжают оказывать негативное влияние на фондовые площадки. Отказ ЕЦБ реализовывать программу по рекапитализации испанских банков может привести к новому витку финансового кризиса в еврозоне.
Сегодня единая валюта снизилась до 1,2460 по отношению к доллару.
Индекс доверия потребителей в США по результатам мая снизился до 64,9 пункта – минимальный уровень за последние 4 месяца. Рынок, напротив, ожидал повышение показателя до 69,6 пунктов. Это свидетельствуют о существовании серьезных рисков в экономике США на фоне разворачивающейся президентской предвыборной гонки. Пока же с определенностью можно сказать, что объем торгов за океаном стремительно снижаются, инвесторы готовятся к летним отпускам.
Вчера появилась информация о том, что в сентябре на рынке будут проданы 7,6% Сбербанка. Таким образом, планы правительства по приватизации должны стать драйвером роста доверия иностранных инвесторов к российскому рынку ценных бумаг.
Андрей Диргин, начальник отдела аналитики FOREX CLUB
Мы переживаем такие времена, что даже в отсутствие ключевых экономических катализаторов валюты продолжают нести масштабные потери. Бегство из рискованных активов прослеживалось во всех основных парах. В результате, EUR/USD закрыла день ниже 1.24, а GBP/USD - в районе 1.5480.
Учитывая падения американских 10-летних трежерис до рекордных минимумов, совершенно очевидно, что рынки вновь ищут "убежища". EUR/USD коснулась минимума 1.2361, вероятно, под давлением сообщений, что доходность по испанским облигациям выросла выше 6,7%. Такой уровень страна может не потянуть. План по национализации Bankia не устроил ЕЦБ, причем каких-то четких альтернатив не последовало. Слабые экономические данные только усиливают неопределенность. В мае индекс потребительского доверия в еврозоне снизился сильнее, чем прогнозировали аналитики, причем спад был зафиксирован практически во всех ключевых категориях. Под конец торгового дня пара удерживается вблизи минимумов, намереваясь продолжить падение.
Несмотря на то, что в апреле число одобренных заявок на ипотеку зарегистрировало рост, превзошедший ожиданий аналитиков, это не спасло GBP/USD. Волна опасений по поводу будущего Испании и еврозоны в целом захлестнула и британскую валюту. Это помогло GBP/USD поначалу пробить поддержку 1.56, а затем устремиться ниже 1.55, завершив день в районе 1.5480.
В паре USD/JPY балом правила иена. Видимо именно ее инвесторы посчитали более надежной из двух "валют-убежищ". Вероятно, заявления представителя Банка Японии Ямагучи о том, что необходимости в дополнительном стимулировании экономики нет. Это помогло паре пробить поддержку 79.40 и достигнуть минимума 78.86, однако к закрытию пара вернулась выше 79.00.
На самом деле, вчера все началось именно с Австралии, которая опубликовала слабые показатели по розничным продажам. А уверения Китая о том, что он не пойдет на дополнительное стимулирование экономики добили пару. В апреле показатель розничных продаж в Австралии неожиданно зарегистрировал первое снижение за 10 месяцев, упав на 0,2% против прогноза +0,2%. AUD/USD на этих известиях пробила поддержку 0.98 и потеряла порядка 100 пунктов, завершив торговый день в районе 0.97.
Сегодняшний день может также стать интересным в плане торгов. Помимо всех прочих факторов давления на европейские валюты, мы еще получим и важные экономические показатели. В Еврозоне стоит обратить внимание на данные по рынку труда Германии как индикатор стабильного развития страны. Если "двигатель региона" начнет подавать сигналы бедствия, это точно выбьет почву из под ног, итак, слабой единой валюты.
Не забывайте и про известия по поводу банковского сектора Испании. До недавнего времени ЕЦБ хранил молчание и тянул время (может ожидая выборов в Греции, может ожидая выхода Греции), однако ситуация накаляется, что заставляет нас ждать вмешательства центробанка. Позитивные комментарии монетарных властей или надежда на дополнительное финансирование слабых стран региона могут, конечно, поддержать EUR/USD. Однако при отсутствии последних дальнейшее падение пары неизбежно, причем с прорывом 1.2360 цены устремятся к 1.23.
Как мы уже говорили, публикуемые экономические данные из Великобритании не представляют большого интереса для рынка, поэтому GBP/USD полностью во власти рыночных настроений. И пока эти настроения совсем не радужные, все больше уверяя нас в том, что пара продолжит падение. После прорыва 1.5480 цены могут устремиться в район 1.5440.
Сегодня обратите внимание на публикуемые США данные по рынку труда. Данные релизы служат неплохим опережающим индикатором состояния занятости и помогут спрогнозировать направление показателей NFP, запланированных на пятницу. Если мы увидим позитивные тенденции, USD/JPY может вновь вернуться в район 79.50 с дальнейшей целью на 79.80.
Опубликованные вчера данные по розничным продажам только уверили рынки в том, что Австралия переживает спад. Теперь даже потребители предпочитают сберегать, а не расходовать. Таким образом, шансы на дополнительное снижение ставки уже на ближайшем заседании значительно выросли, причем рынки закладывают уже 38%-е шансы урезания ставки на 50 б.п. Этот фактор будет и далее оказывать давление на AUD/USD, несмотря на ее перепроданность. Ближайшей целью становится уровень 0.9680 и далее 0.9640.
Алена Афанасьева, старший аналитик ГК FOREX CLUB
Вы не можете начинать темы Вы не можете отвечать на сообщения Вы не можете редактировать свои сообщения Вы не можете удалять свои сообщения Вы не можете голосовать в опросах Вы не можете прикреплять файлы к сообщению Вы можете загружать файлы
